Business Holdings DBI-RDT
Ci-dessous vous trouverez plus d'informations sur le compartiment "Value Square Fund Business Holdings DBI-RDT".
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Avant de décider d'investir dans le compartiment, il convient de lire le prospectus et le document d'informations clés (PRIIPS KID). Ces documents sont disponibles en néerlandais. Vous trouverez ces documents plus loin sur cette page. Il s'agit d'une annonce publicitaire.
Objectif
L'objectif du compartiment est de rechercher un rendement le plus élevé possible en termes absolus, plutôt qu'une surperformance par rapport aux indices boursiers, tout en limitant les risques. Les actifs sont investis principalement dans des actions cotées de sociétés holding (sociétés holding) basées dans l'Espace Economique Européen (EEE) et dans des pays membres de l'Organisation de Coopération et de Développement Economiques (OCDE). Dans une mesure plus limitée, des investissements peuvent également être effectués dans des sociétés holdings cotées dans d'autres pays.
Au moins 90% des revenus perçus après déduction des frais, charges et commissions seront distribués annuellement aux détenteurs de parts de distribution du compartiment afin qu'ils puissent bénéficier du régime des revenus définitivement taxés conformément aux articles 202 et 203 du Code des impôts sur les revenus (CIR). En tout état de cause, l'assemblée générale annuelle des actionnaires, lorsqu'elle décide du dividende revenant aux détenteurs de parts de distribution, doit toujours respecter le pourcentage minimum de distribution requis tel que stipulé à l'article 203 §2 du Code des impôts sur les revenus.
Stratégie
L'objectif du compartiment est de rechercher le rendement le plus élevé possible en termes absolus, plutôt que de surpasser les indices boursiers, tout en limitant les risques. Au moins 65 % des actifs sont investis dans des actions cotées en bourse de sociétés holding établies dans l'Espace économique européen (EEE) et dans des pays membres de l'Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE). Dans une moindre mesure, il est également possible d'investir dans des sociétés holding cotées en bourse dans d'autres pays. La répartition des risques est obtenue en investissant dans au moins 16 holdings différentes, qui détiennent elles-mêmes généralement des actifs diversifiés. La valeur nette d'inventaire (VNI) peut fluctuer fortement en raison de la composition du portefeuille. La sélection des actions se fait sur la base d'une analyse fondamentale et d'une approche bottom-up, l'accent étant mis sur le principe de l'investissement dans la valeur. Dans les circonstances où le gestionnaire estime que les risques de baisse sont supérieurs au rendement potentiel, la part investie en actions peut être réduite au profit d'investissements en liquidités et en instruments du marché monétaire. Le compartiment peut être investi jusqu'à 50 % en liquidités et/ou en instruments du marché monétaire. Le compartiment sera toujours investi à hauteur d'au moins 50 % en actions.
Gestion active de portefeuille
Le portefeuille du compartiment est géré activement par le gestionnaire de portefeuille, c'est-à-dire qu'il effectue des choix d'investissement discrétionnaires au niveau du portefeuille dans les limites de l'objectif et de la politique d'investissement.
Le mode de gestion n'est pas indexé.
Documents d'information essentiels
Caractéristiques
Général
- Compartiment de : Value Square Fund
- Forme juridique : Sicav autogérée
- Domicile : Belgique
Coûts et taxes
Coût
- Droits d'entrée : 1% maximum, en faveur de votre distributeur
- Droit de sortie : aucun
- Commission de gestion : classe C : 1
- Frais courants (somme des "Frais de gestion et autres frais administratifs ou d'exploitation" et des " Frais de transaction") : Classe C CAP : 1,29%, Classe C DIS : 1,28%.
- Commission de performance : aucune
- Prélèvement anti-dilution : Dans des circonstances exceptionnelles, un coût supplémentaire (prélèvement anti-dilution) peut être prélevé sur toutes les entrées ou toutes les sorties d'un compartiment afin de protéger les investisseurs contre le risque de liquidité. Ce coût peut varier de 0 % à un maximum de 5 %. Plus d'informations sont disponibles dans le prospectus de la Sicav.
Honoraires
- Les frais ci-dessous sont imposés à un investisseur non professionnel moyen personne physique résidant en Belgique
- Impôt de bourse: Classes de capitalisation : 0 % à l'entrée ; 1,32 % à la sortie (max. 4000 €). Classes de distribution : Aucune.
- Retenue à la source : Classes de capitalisation : Aucune. Classes de distribution : 30% sur les dividendes
Investissement minimum
- Classe C : 1 permis partiel
Risques
Description des risques jugés significatifs et pertinents, tels qu'estimés par le compartiment :
- Risque de marché: le compartiment investit principalement dans des actions cotées en bourse dont les prix peuvent baisser (de manière significative) en raison de la détérioration des conditions macroéconomiques, de conditions commerciales spécifiques ou de la psychologie générale du marché.
- Risque de liquidité: il n'est pas exclu qu'une grande partie du portefeuille soit composée de petites capitalisations. Les petites capitalisations ont généralement une liquidité inférieure à celle des blue chips.
- Risque de change ou de devises: le compartiment investit à l'échelle mondiale, ce qui rend une bonne partie du portefeuille sensible aux fluctuations des taux de change.
- Risque de rendement : le compartiment suit sa propre stratégie d'investissement et n'est donc pas lié à un indice. Par conséquent, le rendement du compartiment peut s'écarter significativement du rendement global du marché.
- Risque dépendant de facteurs externes: le bénéfice pour les détenteurs de parts de distribution de ce compartiment dépend fortement du maintien du régime fiscal actuel des Revenus Définitivement Taxés et peut diminuer, voire disparaître, en cas de changement de la législation fiscale.
Droits des investisseurs
Pour plus d'informations sur les droits des investisseurs, vous pouvez toujours consulter notre page web"Informations juridiques" ou ouvrir ce lien. Les informations contenues dans ce document sont disponibles en français, néerlandais et anglais.